МФК «Лайм-Займ» публикует финансовые результаты за 2025 год
МФК «Лайм-Займ» опубликовала финансовую отчетность за 2025 год, отражающую значительные результаты деятельности компании и эффективность выбранной стратегии по адаптации бизнес-модели к регуляторным изменениям 2025-2026 гг.
Динамика и структура портфеля микрозаймов
В рамках реализуемой стратегии развития МФК «Лайм-Займ» в течение 2025 года продолжила планомерное наращивание целевых для компании долгосрочных продуктов — потребительских микрозаймов (Installments, IL), — включая запуск в апреле 2025 года нового продукта — POS-займов. Суммарная доля данных сегментов в общей структуре портфеля выданных займов по состоянию на 31.12.2025 достигла 89%.
В реализуемом целенаправленном смещении основной продуктовой линейки в сторону более длинных сроков компания видит для себя возможность достижения сразу целого комплекса дополнительных преимуществ:
Повышение срока оборачиваемости и общей устойчивости портфеля, что позволяет поддерживать рост без необходимости постоянного наращивания новых выдач: общий портфель выданных микрозаймов до вычета резервов за отчетный год увеличился на 25% до 12,6 млрд рублей, при этом объем выдач за данный период составил 13,3 млрд рублей (16,9 млрд рублей за 12 месяцев 2024 года).
Возможность применения более низких ставок ПСК без ущерба для итоговой прибыльности бизнеса за счет более длинного срока пользования продуктом компании со стороны клиента: текущие доступные сроки по продуктам IL/POS составляют до 12/24 месяцев соответственно, при этом уже около 2/3 портфеля выданных займов имеют ставку ПСК существенно ниже (35-250% годовых) предельного уровня, установленного регулятором.
Соответствие параметров целевых продуктов МФК «Лайм-Займ» запросам новой клиентской аудитории, пришедшей на рынок микрофинансирования из околобанковского сегмента и маркетплейсов, что позволяет значительно расширить базу потенциальных клиентов компании за счет охвата дополнительной аудитории с более высоким кредитным качеством. Прирост действующих договоров в портфеле Lime за 2025 год составил более 75 000 штук и практически полностью обеспечен за счет продуктов IL и POS-займов.
«Все перечисленные преимущества стратегии по развитию менее маржинальных заемных продуктов позволяют МФК “Лайм-Займ” вполне успешно адаптироваться ко всем регуляторным изменениям, перестраивая бизнес-модель в полном соответствии как с действующими, так и предстоящими к введению регуляторными нормами, при этом сохраняя общую эффективность и доходность бизнеса. В дальнейшем мы также продолжим делать упор на более длинные потребительские и целевые займы, которые в меньшей степени подвержены регуляторному давлению и при этом привлекают заметный интерес со стороны надежных и платежеспособных заемщиков», — прокомментировала генеральный директор ГК Lime Credit Group Олеся Киселева.
В качестве дополнительной меры, направленной на поддержание долгосрочной устойчивости и маржинальности бизнеса, МФК «Лайм-Займ» в 2025 году перешла к осуществлению процедур судебного взыскания полностью собственными силами.
В связи с этим изменением в течение первого полугодия 2025 года наблюдалось ожидаемое накопление проблемного долга на балансе компании, однако во втором полугодии, по мере наращивания денежных поступлений в счет погашения ранее просуженной задолженности, показатель проблемного долга полностью стабилизировался: доля займов с просрочкой свыше 90 дней, рассчитанная по основному долгу, на 31.12.2025 составила 61,5% (61,9% на 30.06.2025 и 50,0% на 31.12.2024). При этом поступления от взыскания также существенно поддержали общий операционный денежный поток Lime, который по итогам 2025 года составил более 1,25 млрд рублей. Это в полной мере подтверждает эффективность стратегии МФК «Лайм-Займ» в данном направлении.
Внешнее фондирование
В целях оптимизации и повышения эффективности управления фондированием МФК «Лайм-Займ» в отчетном году продолжила активную работу по повышению диверсификации структуры привлечений как в части используемых источников, так и в части расширения перечня банков-партнеров, представляющих компании доступные лимиты кредитования.
В отчетном году компания продолжала в полной мере исполнять свои обязательства как эмитента облигаций перед инвесторами. Так, в 2025 году состоялось плановое погашение второго выпуска облигаций, размещенного в 4 квартале 2022 года. Кроме того, благодаря формированию интересного инвесторам и подходящего по условиям бизнесу инвестиционного предложения, в апреле компания успешно разместила пятый выпуск облигаций объемом 400 млн рублей.
Активно продолжили развиваться отношения с банками-партнерами. В июле было подписано соглашение с действующим банком-партнером Lime по расширению кредитной линий до 700 млн рублей. В декабре были подписаны соглашения с двумя новыми банками-партнерами на предоставление Lime кредитных лимитов в размере 500 и 300 млн рублей. Благодаря этому совокупный лимит кредитных средств, доступных компании со стороны банков-партнеров, на 31.12.2025 составил 2,4 млрд рублей. При этом доля использования данного лимита на конец года — менее 60%.
Оптимизация условий и эффективное управление свободной ликвидностью позволили существенно снизить кредитную нагрузку компании: общий объем чистого долга на конец года сократился до 2,7 млрд рублей по сравнению с 3,4 млрд рублей на 31.12.2024, а соотношение данного показателя к капиталу компании снизилось до 81% (на 31.12.2024 составлял 136%).
«Ранее принятая стратегия диверсификации каналов фондирования продолжает оставаться для нас актуальной и, как показывает наш опыт, наиболее эффективной. На протяжении отчетного года мы активно работали над развитием и укреплением отношений с институциональными и частными инвесторами, искали наиболее оптимальные и справедливые для обеих сторон решения и параметры сотрудничества, расширяли перечень банков-партнеров. Все это обеспечило МФК «Лайм-Займ» дополнительную гибкость в управлении привлекаемыми средствами и значительное снижение долговой нагрузки», — прокомментировала финансовый директор ГК Lime Credit Group Евгения Кукуева.
Капитал и нормативы
Капитал компании за 2025 год вырос на 31% до 3,3 млрд рублей (2,5 млрд рублей на 31.12.2024).
Все регуляторные нормативы, применяемые к МФК «Лайм-Займ», по состоянию на 31.12.2025 соблюдены с существенным запасом:
норматив достаточности собственных средств: 14,9% (минимально необходимый уровень согласно требованиям Банка России — 6%);
норматив ликвидности: 388,2% (минимально необходимый уровень — 100%);
максимальный размер риска на одного заемщика/группу связанных заемщиков: 16,7% (максимально допустимый уровень — 25%);
максимальный размер риска на связанное лицо: 16,7% (максимально допустимый уровень — 20%).
Доходы и операционная эффективность
Осуществляемый МФК «Лайм-Займ» переход на менее маржинальные продукты ожидаемо оказал сдерживающее влияние на объем формируемой выручки, которая по итогам 2025 года составила 8,9 млрд рублей (по итогам 2024 года — 9,6 млрд рублей).
Благодаря эффективному управлению долгом даже в условиях сохранения рыночных ставок привлечения в течение года на достаточно высоком уровне, объем процентных расходов компании изменился несущественно — +9% г/г, — составив 0,6 млрд рублей (0,5 млрд рублей по итогам 2024 года).
В то же время планомерное смещение акцента на более качественный клиентский сегмент в совокупности с наращиванием эффективности взыскания на ранних сроках обеспечили более высокие показатели возвратности по займам и, как следствие, меньший объем необходимых для создания резервов средств. В результате, объем чистых процентных доходов МФК «Лайм-Займ» после создания резервов, продемонстрировал значительный рост на 86% г/г, составив по итогам 2025 года порядка 3,9 млрд рублей (против 2,1 млрд рублей в 2024 году).
Итоговая чистая прибыль за отчетный год составила порядка 1,3 млрд рублей, что более чем в 3,7 раза превышает данный показатель за 2024 год (350 млн рублей). Показатель рентабельности капитала компании (ROAE) за данный период также продемонстрировал существенный рост, составил 44,2% (15,4% на 31.12.2024).
«Несмотря на продолжающуюся активную перестройку всей микрофинансовой отрасли, МФК “Лайм-Займ” в 2025 году удалось достичь рекордных показателей благодаря гибкому управлению ресурсами, стратегическому планированию и умению превращать барьеры и препятствия в возможности для роста бизнеса, повышения его эффективности и масштабируемости. Безусловно, в ближайшие несколько лет турбулентность на рынке продолжится, предъявляя микрофинансовым организациям новые правила игры вместе с новыми перспективами и сложностями, однако для нашей команды это является скорее стимулом и возможностью мыслить шире и воплощать идеи и инновации, которые сделают нас сильнее, стабильнее и привлекательнее для клиентов, партнеров, сотрудников и инвесторов», — добавила Олеся Киселева.